«Эксперт РА» повысил кредитный рейтинг АО «ГЕНБАНК» до уровня ruBBB- и изменил прогноз на стабильный

Москва, 20.02.2026

Резюме

«Эксперт РА» повысил рейтинг кредитоспособности АО «ГЕНБАНК» (далее – Банк, Кредитная организация) до уровня ruBBB-, прогноз по рейтингу стабильный. Ранее у Банка действовал рейтинг на уровне ruBB+ с позитивным прогнозом.

Повышение рейтинга Банка обусловлено устойчивым поддержанием комфортных буферов ликвидности при одновременном росте кредитного портфеля. Кроме того, рейтинг отражает невысокие рыночные позиции, умеренно высокую рентабельность бизнеса, удовлетворительное качество активов, а также консервативную оценку корпоративного управления. Положительное влияние на уровень рейтинга оказывает умеренно высокая вероятность поддержки Банка его акционером в случае необходимости.

АО «ГЕНБАНК» специализируется на РКО, а также корпоративном и розничном кредитовании. Головной офис Банка находится в Симферополе, филиал и 59 структурных подразделений представлены в Крыму, Севастополе, Краснодаре, Москве и Московской области.

Обоснование рейтинга

Ограниченные рыночные позиции Банка обусловлены незначительными масштабами бизнеса на федеральном уровне (входит в топ-100 по величине активов). При этом Кредитная организация занимает адекватные конкурентные позиции в Крыму и Севастополе, на которые совокупно приходится две трети кредитного портфеля на 01.12.2025. За период с 01.12.2024 по 01.12.2025 кредитный портфель бизнесу увеличился на 15%, розничный портфель – на 21%. В соответствии с утвержденным Планом финансового оздоровления (далее – ПФО), привлеченные в рамках финансового оздоровления средства от ГК «АСВ» инвестированы в ОФЗ и ценные бумаги иных высоконадежных эмитентов, а также в низкорисковые ликвидные инструменты: совокупно на указанные компоненты приходится 42% активов на 01.12.2025.

Положительный капитал при умеренно высокой рентабельности. Банк уже сформировал резервы по всем проблемным активам в соответствии с ПФО, в конце 2022 года был достигнут положительный размер собственных средств. Кредитная организация органично наращивает собственный капитал (+26% за период с 01.12.2024 по 01.12.2025), что позволило выйти на соблюдение норматива Н1.1, вместе с тем Н1.0 и Н1.2 на текущий момент не соблюдаются: Н1.0 составил 7,3% на 01.12.2025, Н1.1 и Н1.2 – 5,6%. Прибыль Банка за 9мес2025 находилась на уровне прошлого года вследствие роста чистых процентных доходов, которому сопутствовало увеличение операционных расходов и формирование резервов. Рентабельность и операционная эффективность находятся на комфортном уровне: ROA по РСБУ составила 1,1% за период с 01.10.2024 по 01.10.2025, CIR – 53%. При рейтинговом действии Агентство учитывало возможность Кредитной организации выйти на соблюдение нормативов достаточности капитала в среднесрочной перспективе, что не окажет мгновенного позитивного влияния на рейтинг с учетом необходимости формирования дополнительных буферов.

Удовлетворительное качество активов. По состоянию на 01.12.2025 наибольшую долю в структуре активов Банка формировал кредитный портфель ЮЛ и ИП (35% активов), который в равных пропорциях приходится на МСБ и крупный бизнес. На три крупнейшие отрасли в корпоративном портфеле (финансы, строительство, торговля) приходится порядка половины портфеля, что оценивается как адекватная диверсификация. Качество корпоративного портфеля невысокое: за 11мес2025 доля просроченной задолженности не изменилась (14% портфеля), однако доля ссуд III-V категорий качества увеличилась с 14 до 26% в корреляции с ростом реструктуризаций. Розничный портфель составил 18% активов на 01.12.2025, около 43% портфеля ФЛ является необеспеченным, также порядка трети портфеля сформировано ссудами под залог недвижимого имущества. Доля просроченной задолженности в ссудах ФЛ незначительно сократилась с 17 до 15% за 11мес2025. По состоянию на 01.12.2025 вложения в рублевые ценные бумаги составляют 24% активов, качество которых оценивается как высокое: свыше 99% объема соответствующих вложений представлено эмитентами с рейтингами ruAA- и выше по шкале «Эксперт РА».

Комфортная ликвидная позиция. Агентство позитивно оценило рост ликвидных активов в 2,5 раза за период с 01.12.2024 по 01.12.2025, что привело к двукратному росту покрытия ликвидными активами привлеченных средств до 35%. На протяжении 11мес2025 наблюдался также комфортный запас: покрытие привлеченных средств ликвидными активами составляло в среднем 25%, а с учетом включения портфеля ликвидных ценных бумаг по амортизированной стоимости – 57%. Диверсификация ресурсной базы оценивается как удовлетворительная: ключевым источников фондирования по-прежнему являются привлечения от розничных клиентов с долей 52% пассивов на 01.12.2025, на средства крупнейшего кредитора (ГК «АСВ») приходится 25% пассивов.

Удовлетворительная оценка корпоративного управления. Уровень корпоративного управления в целом рассматривается как соответствующий поставленным перед Кредитной организацией задачам в рамках требований ПФО. В конце 2025 года Банк утвердил стратегию развития на 2026–2028 гг., согласно которой предполагался сдержанный рост кредитного портфеля. В течение 2025 года Банк продолжил перевыполнять ПФО. По мнению Агентства, реализация текущей стратегии не приведет к значительному укреплению рыночных позиций Банка и усилению его конкурентных преимуществ на российском банковском рынке.

Оценка внешнего влияния

По мнению Агентства, вероятность оказания Банку поддержки со стороны ключевого акционера оценивается как умеренно высокая с учетом наличия контрольного пакета в капитале Кредитной организации, высокого рейтинга кредитоспособности материнского банка (ruAA от «Эксперт РА») и отсутствия прецедентов финансовой поддержки. Также на рейтинг позитивно влияет поддержка со стороны органов власти в связи с продолжающейся процедурой санации Кредитной организации.

Компоненты рейтинга

Оценка собственной кредитоспособности (ОСК): ruBB-

Оценка внешнего влияния: +3 ступени к ОСК

Прогноз по рейтингу

По рейтингу установлен стабильный прогноз, что предполагает высокую вероятность сохранения кредитного рейтинга на текущем уровне на горизонте 12 месяцев.

Регуляторное раскрытие