«Эксперт РА» подтвердил кредитный рейтинг ООО КБ «Внешфинбанк» на уровне ruB+

Москва, 30 июня 2025 г.

Резюме

Рейтинговое агентство «Эксперт РА» подтвердило рейтинг кредитоспособности ООО КБ «Внешфинбанк» на уровне ruB+ и сохранило развивающийся прогноз.

Сохранение развивающегося прогноза отражает неопределенность в отношении динамики и доходности бизнеса, а также возможного роста регуляторных рисков. Рейтинг банка обусловлен слабыми рыночными позициями, удовлетворительной позицией по капиталу при высокой операционной эффективности, адекватной ликвидной позицией, приемлемым качеством активов, а также консервативной оценкой корпоративного управления.

ООО КБ «Внешфинбанк» - небольшой по размеру активов банк, специализирующийся на операциях с инвестиционными и памятными монетами, осуществлении валютно-обменных операций, предоставлении банковских гарантий и работе с производными финансовыми инструментами. Банк представлен головным и дополнительными офисами в Краснодаре, а также 3 дополнительными офисами в Москве, Санкт-Петербурге и Вологде, включая удаленные точки обслуживания.

Обоснование рейтинга

Слабые рыночные позиции обусловлены незначительными масштабами бизнеса на российском банковском рынке: банк на 01.05.2025 находился за пределами топ-250 кредитных организаций РФ по величине активов и не имел значимой доли рынка ни по одному из направлений деятельности. Диверсификация бизнеса по активам оценивается как низкая (индекс Херфиндаля-Хиршмана по активам на 01.05.2025 составил 0,93), что связано с преобладанием в структуре активов вложений в памятные монеты, операции с которыми наряду с конверсионными сделками являются основными направлениями деятельности банка. Специфика деятельности банка обуславливает повышенные наличный денежный оборот (среднемесячное отношение дебетовых оборотов по счетам учета наличных денежных средств к средним активам за период с 01.05.2024 по 01.05.2025 составило около 66%) и уровень наличных денежных средств в структуре активов, что, по мнению агентства, приводит к необходимости дополнительного контроля данных операций и усиливает операционные и регулятивные риски. Концентрация кредитных рисков на связанных с банком структурах, по оценкам агентства, находится на низком уровне.

Удовлетворительная позиция по капиталу при высокой операционной эффективности. Банк поддерживает комфортный уровень нормативов достаточности капитала (Н1.0 за последние 12 мес. не опускается ниже 18%), однако запас по абсолютному размеру капитала банка над регулятивным минимумом в 1 млрд руб. для банков с универсальной лицензией в анализируемый период оценивается как недостаточный (среднее значение капитала банка за последние 12 мес. составило 1,1 млрд руб.). Операционная эффективность банка за счет продажи памятных монет показала существенную положительную динамику: за период с 01.04.2024 по 01.04.2025 RoE по РСБУ составила 44,5% против RoE=5,8% за аналогичный период прошлого года. Уровень CIR также существенно улучшился: за период с 01.04.2024 по 01.04.2025 показатель составил 29% против 68% годом ранее. Банк ожидает снижение уровня доходов от продажи памятных монет в связи с плановым сокращением их доли в активах в течение 2025 года. Финансовый результат банка подвержен волатильности из-за существенного влияния рыночного спроса на памятные монеты, в частности в 1кв2025 прибыль банка упала до 2 млн руб. Концентрация активных операций на объектах крупного кредитного риска, как и ранее, остается невысокой: крупнейший кредитный риск составил 5% активов на 01.05.2025.

Приемлемое качество активов при низком качестве внебалансовых обязательств. Основную часть активов банка (54% активов на 01.05.2025) составляют сумма вложений в инвестиционные и памятные монеты из драгоценных и недрагоценных металлов. Высоколиквидные активы представлены депозитами в Банке России (24% активов) и денежными средствами (6% активов). Задолженность ЮЛ, ИП и ФЛ (5% активов) характеризуется низким кредитным качеством: доля требований к клиентам 4-5 категорий качества в портфеле ссуд составила 71%. Гарантийный портфель эквивалентен 27% величины балансового капитала и характеризуется невысоким качеством (отношение суммы выплат по выданным гарантиям к среднему портфелю гарантий за период с 01.05.2024 по 01.05.2025 составило 1,3%) и низким уровнем имущественного обеспечения (8% портфеля на 01.05.2025).

Адекватная ликвидная позиция отражает комфортный запас ликвидных активов: за 12 месяцев, завершившихся к 01.05.2025, средняя величина покрытия привлечённых средств высоколиквидными (Лам) и ликвидными активами (Лат) составила 43% и 50% соответственно, норматив Н3 не опускался ниже значения в 62%. Диверсификация пассивов по кредиторам оценивается как высокая: доля 10 крупнейших групп кредиторов в пассивах банка составила 15%, доля крупнейшего кредитора – 2,4% на 01.05.2025. Привлеченные средства представлены преимущественно растущими остатками на счетах ФЛ и ИП (35% от пассивов, плюс 35% за последние 12 мес.), при этом средства корпоративных клиентов (17% пассивов) имеют тенденцию к снижению (минус 19% за последние 12 мес.). Клиентские остатки имеют высокий уровень волатильности: за период с 01.05.2024 по 01.05.2025 в отдельные месяцы колебания средств ЮЛ превышали 30%.

Консервативная оценка уровня корпоративного управления. Система корпоративного управления, риск-менеджмента и стратегического обеспечения соответствует поставленным перед банком задачам. Степень независимости корпоративных процедур и управленческих решений от бенефициаров банка оценивается как недостаточная. Агентство отмечает усиление рисков регулирования и надзора, обусловленных высокой долей объема памятных монет в активах при увеличении объема их реализации на фоне ужесточения валютных регулятивных требований. Банк работает в соответствии со стратегией развития до 2027 года, предполагающей поддержание бизнеса по продаже памятных монет и осуществление валютно-обменных операций. По мнению агентства, реализация стратегии не будет способствовать значимому усилению конкурентных позиций банка в среднесрочной перспективе.

Оценка внешнего влияния

Факторы внешнего влияния отсутствуют.

Компоненты рейтинга

Оценка собственной кредитоспособности (ОСК): ruB+

Оценка внешнего влияния: -

Прогноз по рейтингу

По рейтингу установлен развивающийся прогноз, что предполагает наличие на горизонте 12 месяцев равновероятных два или более вариантов рейтинговых действий: сохранение, повышение или снижение кредитного рейтинга.

Регуляторное раскрытие