Рейтинговые действия, 01.11.2017

«Эксперт РА» понизил рейтинг страховой компании НАСКО до уровня ruВ

Москва, 1 ноября 2017 г.

Рейтинговое агентство «Эксперт РА» понизило рейтинг финансовой надежности страховой компании НАСКО до уровня ruВ. По рейтингу установлены развивающийся прогноз и статус «под наблюдением». Ранее у компании действовал рейтинг ruB+ с развивающимся прогнозом.

«По состоянию на 30.06.2017 Агентство отмечает нарушение компанией требований Банка России по покрытию собственных средств. Кроме того, рассчитываемый по методологии Агентства показатель отклонения маржи платежеспособности, скорректированной на величину активов низкой категории качества, составил -57,2%, что оказало существенное негативное влияние на рейтинговую оценку. Агентство ожидало замещения части активов низкой категории качества денежными средствами, однако финансовая помощь в 3 квартале 2017 года была оказана компании в виде земельных участков, что привело к дальнейшему ухудшению  показателя качества активов. Этим обусловлено снижение уровня рейтинга. Тем не менее, в ноябре 2017 года компания ожидает поступление финансовой помощи денежными средствами, что оказывает поддержку уровню рейтинга. В дальнейшем уровень рейтинга будет во многом зависеть от результатов докапитализации, что отражено в развивающемся прогнозе», - поясняет Диана Коваленко, ведущий аналитик по страховым и инвестиционным рейтингам «Эксперт РА».

Негативное влияние на рейтинговую оценку также оказывают сокращение страховых взносов (на 9,7% за 1 полугодие 2017 года по сравнению с 1 полугодием 2016 года), низкое значение коэффициента текущей ликвидности (0,79 на 30.06.2017), низкая рентабельность активов и собственных средств (1,2% и 4,6% соответственно за 1 полугодие 2017 года). В числе негативных факторов выделяются высокое значение доли расходов на ведение дела во взносах-нетто (52,9% за 1 полугодие 2017 года) и низкая диверсификация каналов распространения страховых продуктов (за 1 полугодие 2017 года через агентов было получено 74,8% взносов) при высоком комиссионном вознаграждении агентам (21,9% за 1 полугодие 2017 года). Кроме того, аналитики отмечают невысокую диверсификацию страхового портфеля (доля ОСАГО во взносах за 1 полугодие 2017 года составила 52,8%), умеренно высокую долю кредиторской задолженности и прочих обязательств в пассивах (7,4% на 30.06.2017) и отсутствие опыта крупных выплат при высоком значении максимально возможной выплаты-брутто по одному событию.

Положительное влияние на уровень рейтинга оказывают высокое значение показателя уточненной страховой ликвидности-нетто (0,77 на 30.06.2017), невысокое значение коэффициента убыточности-нетто (39,2% за 1 полугодие 2017 года), высокая надежность перестраховочной защиты (за 1 полугодие 2017 года на компании с рейтингом «Эксперт РА» на уровне ruА и выше или сопоставимыми рейтингами других агентств пришлось 93% переданной перестраховщикам премии), невысокая максимально возможная страховая выплата-нетто по одному событию (7,8% от собственных средств на 31.03.2017) и высокая диверсификация клиентской базы.

Компания специализируется на предоставлении услуг по ОСАГО, страхованию от несчастных случаев и болезней и страхованию прочего имущества граждан. По данным Банка России, по итогам 1 полугодия 2017 года АО «НАСКО» заняло 41 место среди российских страховых компаний по величине взносов, 16 место по ОСАГО, 29 место по страхованию от несчастных случаев и болезней, 12 место по страхованию прочего имущества граждан. По данным «Эксперт РА», на 30.06.2017 активы страховщика составили 4,6 млрд рублей, собственные средства - 1,3 млрд рублей, уставный капитал - 0,9 млрд рублей. По данным за 1 полугодие 2017 года компания собрала 1,9 млрд рублей страховых взносов.

Контакты для СМИ: pr@raexpert.ru, тел.: +7 (495) 225-34-44.

Применяемые рейтинговые методологии: методология присвоения рейтингов финансовой надежности страховых компаний http://raexpert.ru/ratings/insurance/method/ (применяемая версия методологии вступила в силу 06.10.2017). Ключевые источники информации: данные АО «НАСКО», Банк России, «Эксперт РА».

Рейтинг финансовой надежности впервые был присвоен объекту рейтинга 22.07.2002. Предыдущий релиз о рейтинговом действии в отношении объекта рейтинга был опубликован 21.06.2017. Рейтинговый комитет в отношении публикуемого рейтингового действия был проведен 30.10.2017. Пересмотр прогноза по рейтингу ожидается не позднее, чем через 3 месяца. Рейтинг финансовой надежности был инициирован объектом рейтинга (с рейтингуемым лицом заключен договор об осуществлении рейтинговых действий), объект рейтинга принимал участие в присвоении рейтинга. Агентство в течение последних 12 месяцев не оказывало рейтингуемому лицу дополнительные (отличные от присвоения и мониторинга (поддержания) присвоенного рейтинга) услуги. Рейтинг присвоен по российской национальной шкале и является долгосрочным. Присвоенный рейтинг и прогноз по нему отражают всю существенную информацию, включая информацию, полученную от третьих лиц и из публичных (общедоступных) источников, относящуюся к объекту рейтинга, которая находится в распоряжении Агентства, достоверность и качество которой, по мнению Агентства, являются надлежащими. Информация, используемая Агентством, является достаточной для применения методологии.

Число участников рейтингового комитета было достаточным для обеспечения кворума. Ведущий рейтинговый аналитик представил членам рейтингового комитета факторы, влияющие на рейтинг, члены комитета выразили свои мнения и предложения. Председатель рейтингового комитета предоставил возможность каждому члену рейтингового комитета высказать свое мнение до начала процедуры голосования.

Рейтинги выражают мнение АО «Эксперт РА» и не являются установлением фактов или рекомендацией покупать, держать или продавать те или иные ценные бумаги или активы, принимать инвестиционные решения. Агентство не несет ответственности в связи с любыми последствиями, интерпретациями, выводами, рекомендациями и иными действиями третьих лиц, прямо или косвенно связанными с рейтингом, совершенными Агентством рейтинговыми действиями, а также выводами и заключениями, содержащимися в пресс-релизах, выпущенных Агентством, или отсутствием всего перечисленного. Единственным источником, отражающим актуальное состояние рейтинга, является официальный интернет-сайт Агентства www.raexpert.ru.

Публикации по тематике


По итогам 2024 года объем страхового рынка достигнет 2,7 триллиона рублей

Российская газета

Страховой рынок продолжает демонстрировать значительный рост. За 1-е полугодие 2024 года страховой рынок вырос на 20,5 процента, или на 220,5 миллиарда рублей в абсолютном выражении по сравнению с 1-м полугодием 2023 года. Объем страхового рынка по итогам 1-го полугодия 2024 года достиг 1,294 триллиона рублей. Такой рост в значительной степени обеспечен страхованием жизни. 66 процентов абсолютного прироста страхового рынка приходится на страхование жизни и только 34 процента - на страхование иное, чем страхование жизни. Драйверами роста в 1-м полугодии 2024 года стали накопительное и инвестиционное страхование жизни, а также ДМС и страхование автокаско.
16.10.2024

Никто плохого слова не скажет

Коммерсантъ

За год у страховщиков исчезли негативные оценки ключевых направлений развития страховых услуг и в состояния страхового рынка
20.09.2024

Опрос: страховщики ожидают роста рынка в пределах 10%

Российская газета

По итогам 2024 года страховой рынок вырастет на 5-10%, считает большинство его участников. Прирост ОСАГО составит до 10%, добровольного медицинского страхования (ДМС) и страхование автокаско - свыше 10%, страхования жизни - более 30%, показал опрос рейтингового агентства "Эксперт РА". В кредитном страховании жизни и сегменте страхования от несчастных случаев (НС) и болезней ожидается сокращение сборов.
18.09.2024

Российские страховщики ожидают роста общих сборов по итогам 2024 года в диапазоне от 5% до 15%- опрос "Эксперт РА"

Интерфакс. Финансово - экономические новости

Москва. 18 сентября. ИНТЕРФАКС - Российские страховщики ожидают роста общих сборов по итогам 2024 года в диапазоне от 5% до 15% к уровню 2023 года, такие данные приводит "Эксперт РА" в обзоре, основанном на опросе участников страхового рынка. Опрос проводился агентством в июле - августе этого года среди страховых компаний для выяснения различных аспектов функционирования страхового рынка.
18.09.2024

Прогноз премиальный

Коммерсантъ

В страховых компаниях поверили в хорошие итоги года
18.09.2024