Рейтинговые действия, 17.08.2017

«Эксперт РА» подтвердил рейтинг страховой компании Ингосстрах-Жизнь на уровне ruAA

Москва, 17 августа 2017 г.

Рейтинговое агентство «Эксперт РА» подтвердило рейтинг надежности страховой компании «Ингосстрах-Жизнь» на уровне ruAA. По рейтингу установлен стабильный прогноз.

Ключевое положительное влияние на уровень рейтинга оказывает высокое качество активов компании: доля высоколиквидных вложений с рейтингами ruА и выше «Эксперт РА» или сопоставимыми рейтингами других агентств составила более 75% совокупных активов на 31.03.2017 и более 80% активов на 30.06.2017. Вложения страховщика высоко диверсифицированы (доля крупнейшего контрагента в активах на 31.03.2017 и 30.06.2017 не превышала 17%). Активы и пассивы компании сбалансированы по валютам (отношение резервов и обязательств, номинированных в рублях, долларах США и евро, к инвестициям в соответствующих валютах не превышало 1,0 на 31.12.2016 и 31.03.2017).

В числе позитивных факторов выделяются высокое значение коэффициента уточненной страховой ликвидности-нетто (1,07 на 30.06.2017), невысокая доля расходов на ведение дела (14,9% за 1 полугодие 2017 года). Положительно оцениваются высокая доля взносов по новому бизнесу (93,8% за 2016 год), высокая диверсификация банковского канала продаж и высокая надежность основных банков-партнёров (более 85% взносов по банкострахованию за 2016 год получено через банки, имеющие рейтинги ruА- и выше «Эксперт РА» либо сопоставимые рейтинги других агентств). Аналитики также отмечают высокие размерные показатели деятельности страховщика (2 размерный класс).

«Агентство позитивно отмечает значительный темп прироста собственных средств - 81,5% за период с 30.06.2016 по 30.06.2017. Кроме того, положительно оцениваются высокие показатели рентабельности собственных средств как по РСБУ (22,6% за 2016 год и 22,1% за 1 полугодие 2017 года), так и по МСФО (34,1% за 2016 год). В качестве фактора, оказывающего значительную поддержку уровню рейтинга, выделяется высокий финансовый потенциал собственника компании, СПАО «Ингосстрах»», - отмечает Диана Коваленко, ведущий аналитик по страховым и инвестиционным рейтингам «Эксперт РА».

По данным на 30.06.2017, агентство отмечает рост отклонения фактического размера маржи платежеспособности от нормативного (15,9%) по сравнению со значением на 31.03.2017 (5,3%), однако значение показателя сохраняется на невысоком уровне, что согласно методологии агентства оказывает давление на рейтинг. Среди факторов, сдерживающих уровень рейтинга, выделяются низкая рентабельность активов и инвестиций (1,8% и 3,2% соответственно за 1 полугодие 2017 года), высокая доля кредиторской задолженности и прочих обязательств в пассивах (5,6% на 30.06.2017) и недостаточно высокое значение коэффициента текущей ликвидности (1,07 на 30.06.2017).

Ограничивают рейтинговую оценку крайне высокие темпы прироста взносов (111,9% за 1 полугодие 2017 года по сравнению с 1 полугодием 2016 года), отрицательный результат, рассмотренный без нарастающего итога, от операций по страхованию жизни в 4 квартале 2016 года (-123,9 млн рублей) и во 2 квартале 2017 года (-309,2 млн рублей), низкая диверсификация каналов распространения страховых продуктов (за 1 полугодие 2017 года доля крупнейшего канала продаж во взносах - кредитных организаций - составила 90,5%). Агентство также отмечает значительную концентрацию страхового портфеля компании на инвестиционном страховании жизни (77,2% взносов за 2016 год).

ООО «СК «Ингосстрах-Жизнь» специализируется на предоставлении услуг по инвестиционному страхованию жизни. По данным Банка России, по итогам 2016 года компания заняла 9 место по взносам среди страховщиков жизни, собрав 6,6 млрд рублей страховых премий. По данным «Эксперт РА», активы страховщика на 30.06.2017 составили 13,8 млрд рублей, собственные средства - 1 млрд рублей, уставный капитал - 332,5 млн рублей. За 1 полугодие 2017 года компания собрала 4,7 млрд рублей страховых взносов.

Контакты для СМИ: pr@raexpert.ru, тел.: +7 (495) 617-0777.

Применяемые рейтинговые методологии: методология присвоения рейтингов надежности страховым компаниям, специализирующимся на страховании жизни http://raexpert.ru/ratings/life/method/ (применяемая версия методологии вступила в силу 27.04.2017). Ключевые источники информации: данные ООО «СК «Ингосстрах-Жизнь», Банка России, «Эксперт РА».

Рейтинг надежности впервые был присвоен объекту рейтинга 05.07.2011. Предыдущий релиз о рейтинговом действии в отношении объекта рейтинга был опубликован 14.06.2017. Рейтинговый комитет в отношении публикуемого рейтингового действия был проведен 09.08.2017. Пересмотр прогноза по рейтингу ожидается не позднее, чем через 12 месяцев. Рейтинг надежности был инициирован объектом рейтинга (с рейтингуемым лицом заключен договор об осуществлении рейтинговых действий), объект рейтинга принимал участие в присвоении рейтинга. Агентство в течение последних 12 месяцев не оказывало рейтингуемому лицу дополнительные (отличные от присвоения и мониторинга (поддержания) присвоенного рейтинга) услуги. Рейтинг присвоен по российской национальной шкале и является долгосрочным. Присвоенный рейтинг и прогноз по нему отражают всю существенную информацию, включая информацию, полученную от третьих лиц и из публичных (общедоступных) источников, относящуюся к объекту рейтинга, которая находится в распоряжении Агентства, достоверность и качество которой, по мнению Агентства, являются надлежащими. Информация, используемая Агентством, является достаточной для применения методологии.

Число участников рейтингового комитета было достаточным для обеспечения кворума. Ведущий рейтинговый аналитик представил членам рейтингового комитета факторы, влияющие на рейтинг, члены комитета выразили свои мнения и предложения. Председатель рейтингового комитета предоставил возможность каждому члену рейтингового комитета высказать свое мнение до начала процедуры голосования.

Рейтинги выражают мнение АО «Эксперт РА» и не являются установлением фактов или рекомендацией покупать, держать или продавать те или иные ценные бумаги или активы, принимать инвестиционные решения. Агентство не несет ответственности в связи с любыми последствиями, интерпретациями, выводами, рекомендациями и иными действиями третьих лиц, прямо или косвенно связанными с рейтингом, совершенными Агентством рейтинговыми действиями, а также выводами и заключениями, содержащимися в пресс-релизах, выпущенных Агентством, или отсутствием всего перечисленного. Единственным источником, отражающим актуальное состояние рейтинга, является официальный интернет-сайт Агентства www.raexpert.ru.

Публикации по тематике


По итогам 2024 года объем страхового рынка достигнет 2,7 триллиона рублей

Российская газета

Страховой рынок продолжает демонстрировать значительный рост. За 1-е полугодие 2024 года страховой рынок вырос на 20,5 процента, или на 220,5 миллиарда рублей в абсолютном выражении по сравнению с 1-м полугодием 2023 года. Объем страхового рынка по итогам 1-го полугодия 2024 года достиг 1,294 триллиона рублей. Такой рост в значительной степени обеспечен страхованием жизни. 66 процентов абсолютного прироста страхового рынка приходится на страхование жизни и только 34 процента - на страхование иное, чем страхование жизни. Драйверами роста в 1-м полугодии 2024 года стали накопительное и инвестиционное страхование жизни, а также ДМС и страхование автокаско.
16.10.2024

Никто плохого слова не скажет

Коммерсантъ

За год у страховщиков исчезли негативные оценки ключевых направлений развития страховых услуг и в состояния страхового рынка
20.09.2024

Опрос: страховщики ожидают роста рынка в пределах 10%

Российская газета

По итогам 2024 года страховой рынок вырастет на 5-10%, считает большинство его участников. Прирост ОСАГО составит до 10%, добровольного медицинского страхования (ДМС) и страхование автокаско - свыше 10%, страхования жизни - более 30%, показал опрос рейтингового агентства "Эксперт РА". В кредитном страховании жизни и сегменте страхования от несчастных случаев (НС) и болезней ожидается сокращение сборов.
18.09.2024

Российские страховщики ожидают роста общих сборов по итогам 2024 года в диапазоне от 5% до 15%- опрос "Эксперт РА"

Интерфакс. Финансово - экономические новости

Москва. 18 сентября. ИНТЕРФАКС - Российские страховщики ожидают роста общих сборов по итогам 2024 года в диапазоне от 5% до 15% к уровню 2023 года, такие данные приводит "Эксперт РА" в обзоре, основанном на опросе участников страхового рынка. Опрос проводился агентством в июле - августе этого года среди страховых компаний для выяснения различных аспектов функционирования страхового рынка.
18.09.2024

Прогноз премиальный

Коммерсантъ

В страховых компаниях поверили в хорошие итоги года
18.09.2024